中信证券:微软首破两万亿市值 海内外云计算蓬勃发展

中信证券指出,受益于超出市场预期的Win11系统发布,以及连续25个季度超出市场增速的Azure云计算业务,微软于6月24日首次突破两万亿市值大关。国内市场,自阿里、腾讯宣布云计算…

中信证券指出,受益于超出市场预期的Win11系统发布,以及连续25个季度超出市场增速的Azure云计算业务,微软于6月24日首次突破两万亿市值大关。国内市场,自阿里、腾讯宣布云计算部门组织架构调整后,字节跳动亦宣布以火山引擎为抓手进军企业服务市场,全球以TOB为核心的云计算业务蓬勃发展。  投资建议:阿里、腾讯、华为、字节等头部互联网厂商,均将云计算作为TOB赛道的核心业务布局,积极推动研发与业务开拓。1)服务器为云厂商资本开支中周期性最强、投资额最大的板块,周期拐点的业绩弹性亦最为突出,建议关注服务器整机环节的浪潮信息(000977)、工业富联(601138)等;2)云厂商在2B领域的投入布局利好企业客户的上云进程和云计算在B端市场渗透率,为私有云部署与SaaS厂商提供土壤,建议关注中国软件国际(企业数字化服务)、深信服(300454)(私有云部署)、【金山办公(688111)、股吧】、用友网络(600588)、金蝶国际、广联达(002410)、明源云、中国有赞、微盟集团(SaaS)等;3)头部云厂商进入盈利时代,有助于稳固行业竞争格局,中小云厂商价格战压力减缓,长期盈利能力条件改善,TOB市场下亦存在差异化竞争机会,建议关注优刻得,金山云。

作者: taoguba

为您推荐

发表评论

您的电子邮箱地址不会被公开。

联系我们

联系我们

       

工作时间:周一至周五,9:00-17:30,节假日休息

关注微信
微信扫一扫关注我们

微信扫一扫关注我们

股票配资
返回顶部